طلا با وجود حمایتهای بنیادی، همچنان در حال کاهش است

قیمت طلا (XAU/USD) روند نزولی خود را برای دومین روز متوالی ادامه می‌دهد و به کمترین سطح سه روزه خود، حوالی 4,415 دلار، در آستانه بازه معاملاتی لندن   روز پنج‌شنبه می‌رسد. در غیاب هرگونه کاتالیزور اساسی، این افت ممکن است به دلیل برداشت سود پیش از انتشار گزارش اشتغال غیرکشاورزی آمریکا (NFP) در روز جمعه باشد. این داده‌های حیاتی می‌تواند سیگنال‌های بیشتری در مورد مسیر کاهش نرخ بهره فدرال رزرو آمریکا (Fed) ارائه دهد که به نوبه خود تقاضای دلار آمریکا (USD) را افزایش داده و به طلا، که بازدهی ندارد، نیروی محرکه بیشتری بدهد.

قیمت طلا (XAU/USD) روند نزولی خود را برای دومین روز متوالی ادامه می‌دهد و به کمترین سطح سه روزه خود، حوالی 4,415 دلار، در آستانه بازه معاملاتی لندن   روز پنج‌شنبه می‌رسد. در غیاب هرگونه کاتالیزور اساسی، این افت ممکن است به دلیل برداشت سود پیش از انتشار گزارش اشتغال غیرکشاورزی آمریکا (NFP) در روز جمعه باشد. این داده‌های حیاتی می‌تواند سیگنال‌های بیشتری در مورد مسیر کاهش نرخ بهره فدرال رزرو آمریکا (Fed) ارائه دهد که به نوبه خود تقاضای دلار آمریکا (USD) را افزایش داده و به طلا، که بازدهی ندارد، نیروی محرکه بیشتری بدهد.

در همین حال، پذیرش فزاینده این که بانک مرکزی آمریکا دو بار دیگر نرخ بهره را کاهش خواهد داد، نتواسته است به دلار آمریکا کمک کند تا از افزایش‌های هفتگی اخیر خود در دو روز گذشته بهره‌برداری کند. علاوه بر این، کاهش جزئی در احساسات مثبت جهانی ریسک و افزایش تنش‌های ژئوپولیتیکی ممکن است از طلا به عنوان دارایی امن حمایت کند. این امر احتیاط را برای فروشندگان طلا (XAU/USD) به همراه دارد و قبل از هرگونه اقدام به فروش عمیق‌تر، باید با دقت عمل کرد. معامله‌گران اکنون منتظر داده‌های هفتگی درخواست‌های اولیه بیمه بیکاری آمریکا برای فرصت‌های کوتاه‌مدت معاملاتی هستند.

حرکت‌های بازار روزانه: خریداران طلا از ریسک‌های فدرال رزرو و ژئوپولیتیک بی‌تفاوت می‌گذرند
واکنش اولیه بازار به بازداشت شگفت‌انگیز رئیس‌جمهور ونزوئلا، نیکلاس مادورو، در آخر هفته گذشته به نظر می‌رسد که محو شده است و باعث برداشت سود بیشتر از طلا در دومین روز متوالی در پنج‌شنبه شده است. با این حال، ترکیبی از عوامل ممکن است از اقدام شدید فروشندگان طلا جلوگیری کند و از افت بیشتر قیمت‌ها حمایت کند.
رئیس‌جمهور آمریکا، دونالد ترامپ، تهدید کرد که کلمبیا و مکزیک ممکن است با اقدام نظامی آمریکا روبرو شوند، در چارچوب یک کمپین وسیع‌تر علیه شبکه‌های جنایتکار و بی‌ثباتی منطقه‌ای. به این موارد باید اشاره کرد که وزیر امور خارجه آمریکا، مارکو روبیو، از اهداف ترامپ برای تصاحب گرینلند حمایت کرده و ترامپ همچنان گزینه اقدام نظامی برای رسیدن به این هدف را حفظ کرده است.
علاوه بر این، عدم پیشرفت در توافق صلح روسیه-اوکراین، ناآرامی‌ها در ایران و مشکلات مربوط به غزه همچنان ریسک‌های ژئوپولیتیکی را حفظ می‌کند که می‌تواند از طلا به عنوان دارایی امن حمایت کند. این موضوع همراه با پیش‌بینی‌ها مبنی بر اینکه فدرال رزرو نرخ بهره را در ماه مارس کاهش خواهد داد و یک کاهش دیگر در نرخ بهره در طول سال انجام خواهد داد، می‌تواند از افت بیشتر طلا جلوگیری کند.

در جبهه داده‌های اقتصادی، مؤسسه مدیریت تأمین آمریکا گزارش داد که فعالیت بخش خدمات در دسامبر به طور غیرمنتظره‌ای افزایش یافته است و شاخص مدیران خرید غیرتولیدی (PMI) از 52.6 در نوامبر به 54.4 در دسامبر افزایش یافت. با این حال، این داده‌های مثبت تا حد زیادی با دو گزارش نسبتاً ضعیف از بازار کار آمریکا جبران شد.
بر اساس گزارش مؤسسه تحقیقاتی پردازش داده‌های خودکار (ADP)، استخدام در بخش خصوصی آمریکا در دسامبر به میزان 41,000 نفر افزایش یافته است در حالی که پیش‌بینی‌ها کاهش 29,000 نفر را داشتند. جدا از این، گزارش موجودی شغلی و گردش شغلی (JOLTS) نشان داد که تعداد مشاغل باز در نوامبر به 7.146 میلیون نفر کاهش یافته است.
با این حال، معامله‌گران تمایلی به قرار دادن شرط‌های جهت‌دار شدید ندارند زیرا تمرکز همچنان بر روی انتشار گزارش اشتغال غیرکشاورزی آمریکا در روز جمعه باقی مانده است. جزئیات اشتغال این گزارش تأثیر زیادی بر انتظارات بازار در مورد سیاست فدرال رزرو خواهد داشت که به نوبه خود تقاضا برای دلار آمریکا را افزایش داده و نیروی محرکه‌ای برای طلا به ارمغان می‌آورد.

---

تحلیل تکنیکال XAU/USD (طلا)

تحلیل تکنیکال:

طلا در حال حاضر در یک روند نزولی قرار دارد و در نزدیکی کمترین سطح سه‌روزه خود، در حوالی 4,415 دلار، در حال معامله است. این حرکت نزولی می‌تواند به دلیل فشار فروش و برداشت سود پیش از گزارش اشتغال غیرکشاورزی آمریکا باشد.

سناریو صعودی:

• در صورتی که قیمت طلا بتواند بالاتر از 4,450 دلار (یک سطح مقاومتی کوتاه‌مدت) عبور کند، هدف بعدی می‌تواند 4,500 دلار باشد.

• اگر قیمت به بالاتر از 4,500 دلار برسد، ممکن است طلا به سطح 4,550 دلار صعود کند.

• RSI در حال حاضر در حدود 40 قرار دارد که نشان‌دهنده فشار نزولی است. اگر RSI از این سطح بالاتر رود و به بالای 50 برسد، می‌تواند نشانه‌ای از بازگشت به روند صعودی باشد.

سناریو نزولی:

• در صورتی که قیمت طلا به زیر 4,400 دلار برسد، ممکن است به 4,350 دلار کاهش یابد.

• در صورتی که قیمت به زیر 4,350 دلار کاهش یابد، هدف بعدی 4,300 دلار خواهد بود.

• اگر RSI به زیر 30 برسد، این می‌تواند نشان‌دهنده اشباع خرید و احتمال ادامه روند نزولی باشد.

سطوح کلیدی:

• حمایت 1: 4,400 دلار

• حمایت 2: 4,350 دلار

• مقاومت 1: 4,450 دلار

• مقاومت 2: 4,500 دلار

نتیجه‌گیری:
طلا در حال حاضر در یک روند نزولی قرار دارد، اما همچنان خطرات ژئوپولیتیکی و احتمال کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو می‌تواند از این فلز گرانبها حمایت کند. با توجه به وضعیت فعلی RSI و داده‌های اقتصادی در حال انتظار، به نظر می‌رسد که برای هرگونه حرکت صعودی باید منتظر عبور از مقاومت‌ها بود، در حالی که روند نزولی همچنان ممکن است با فشار فروش ادامه یابد.

 

منبع : بورسا